Long Squeeze là một khái niệm quen thuộc trong thế giới tài chính, đặc biệt là trong thị trường chứng khoán và thị trường Forex. Đây là một trong những thuật ngữ có ảnh hưởng lớn đối với giá tiền tệ và thậm chí là toàn bộ thị trường. Vậy Long Squeeze là gì? Hãy cùng TraderSkill tìm hiểu ngay nhé!
Long Squeeze là gì?
Long Squeeze là một tình huống xảy ra trên thị trường tài chính khi một lượng lớn các nhà đầu tư đã mua một loại tài sản cụ thể với hy vọng kiếm lời từ sự tăng giá của nó. Tuy nhiên, thay vì tăng giá như kỳ vọng, giá tài sản này lại giảm đi đột ngột hoặc biến động không theo kịp dự đoán của những người tham gia thị trường. Trong tình cảnh đó, những nhà đầu tư dài hạn (long holders) thường sẽ bán tài sản đó nhằm bảo vệ khoản tiền đầu tư của họ.
Nhìn chung, Long Squeeze thường xuyên xuất hiện trên thị trường chứng khoán, thị trường Forex và thị trường Vàng. Đây đều là những thị trường biến động liên tục. Hiện tượng Long Squeeze xảy ra khi sự bán ra kích thích thêm xu hướng bán tháo trên thị trường, là nguyên nhân gây ra sự giảm giá đột ngột.
Những đà giảm giá hoặc biến động không dự đoán được có thể khiến những nhà đầu tư dài hạn cảm thấy lo lắng. Trong trường hợp đó, họ có thể phải bán tài sản để giảm thiểu thiệt hại. Hậu quả của việc này có thể làm cho giá tài sản đó giảm càng mạnh.
Long Squeeze có thể xảy ra trong hầu hết mọi thị trường khi có sự đối đầu căng thẳng giữa người mua và người bán, tạo ra một tình hình không ổn định và biến động. Thông thường, Long Squeeze thường được kích thích bởi các yếu tố như tin tức tiêu cực, biến động mạnh trên thị trường, hoặc thậm chí là sự can thiệp của các tổ chức bán khống với khối lượng lớn.
Hiểu về Long Squeeze
Long Squeeze thường được so sánh với hiện tượng Short Squeeze – một hiện tượng nổi tiếng hơn với các nhà đầu tư. Long Squeeze thường xuất hiện trong các cổ phiếu hoặc cặp tiền tệ có thanh khoản thấp. Vì vậy, nếu một số nhà giao dịch có tâm lý hoảng loạn, thị trường có thể sẽ biến động trong một khoảng thời gian ngắn.
Những người bán khống có thể chiếm lĩnh thị trường trong một khoảng thời gian ngắn, tạo ra đà giảm giá đột ngột. Tuy nhiên, một Long Squeeze đòi hỏi phải có đủ mức biến động để các nhà đầu tư dài hạn bắt đầu bán tài sản của họ. Một Long Squeeze có thể kéo dài trong một khoảng thời gian dài hoặc chỉ kéo dài rất ngắn. Những nhà đầu tư quan tâm đến giá trị hoặc những nhà giao dịch ngắn hạn sẽ quan sát điều kiện quá mua, chờ đợi giá giảm đến một mức được xem là “quá thấp”, sau đó, đặt giá mua để đẩy giá cổ phiếu lên.
Nhìn chung, Long Squeeze có thể xảy ra trong bất kỳ thị trường nào. Tuy nhiên, hiện tượng này thường xuất hiện trong các thị trường có thanh khoản thấp. Bên cạnh thanh khoản, các yếu tố kỹ thuật và nhu cầu cung/cầu cũng đóng vai trò quan trọng.
Một loại tài sản đang tăng mạnh sẽ dễ bị ảnh hưởng bởi Long Squeeze, đặc biệt là nếu tài sản đó có khối lượng giao dịch rất lớn khi giá giảm xuống. Đó là do những nhà đầu tư đã mua ở gần mức đỉnh sẽ bắt đầu bán ra nếu giá giảm đáng kể.
Khi thị trường xuất hiện Long Squeeze, các nhà đầu tư quan tâm đến giá trị thường sẽ nhanh chóng phản ứng với các tài sản đang được giao dịch ở mức giảm so với giá trị thực sự của chúng. Nếu một tài sản không thể hồi phục từ đợt sụt giảm này, thì có lẽ là do tài sản đó đã được định giá quá cao ngay từ đầu. Trong trường hợp này, việc bán ra là hợp lý và được chấp nhận. Chúng thường không được coi là Long Squeeze.
Short Squeeze là gì?
Short Squeeze là hiện tượng trái ngược với Long Squeeze. Thuật ngữ này thường ít xuất hiện trong thị trường truyền thống như cổ phiếu,.. Chúng thường được áp dụng trong thị trường giao dịch ký quỹ hoặc đòn bẩy, đặc biệt là trong thị trường Forex hoặc Crypto.
Trong một tình huống Short Squeeze, các nhà giao dịch đang giữ vị thế bán khống trong một thị trường đang giảm giá. Họ quyết định đóng các lệnh bán khống và bắt đầu rời khỏi thị trường để chốt lời hoặc giảm thiểu thua lỗ khi thị trường bắt đầu tăng trở lại. Hành động này khiến thị trường “bắt đầu tăng mạnh” do có lực mua cao từ thị trường. Hiện tượng này thường sẽ mở đầu cho một xu hướng tăng giá.
Ví dụ cụ thể về Long Squeeze
Giả sử, cổ phiếu của công ty ABC ban đầu có một chu kỳ tăng giá ổn định và thu hút một số lượng lớn nhà đầu tư. Tuy nhiên, sự kiện bất ngờ như đại dịch Covid đã khiến cho công ty ABC công bố kết quả kinh doanh kém hơn dự kiến, gây giảm doanh thu và lợi nhuận. Thông tin này tạo ra sự lo ngại và hoảng loạn trên thị trường, khiến nhiều nhà đầu tư quyết định bán cổ phiếu ABC để tránh rủi ro.
